卖出执行价格为3.35美元/蒲式耳的玉米看跌期货期权
买入执行价格为3.55美元/蒲式耳的玉米看涨期货期权
买入执行价格为3.35美元/蒲式耳的玉米看涨期货期权
卖出执行价格为3.55美元/蒲式耳的玉米看涨期货期权
第1题:
某投机者买入2手(1手=5000蒲式耳)执行价格为3.35美元/蒲式耳的玉米看涨期权,当玉米期货合约价格变为3.50美元/蒲式耳时,在不考虑其他因素的情况下,如果该投机者此时行权,并且于3日后以3.55美元/蒲式耳的价格将合约平仓,则他的净收益为 ( )美元。
A.3000
B.2500
C.2000
D.1500
看涨期权合约平仓获得的净收益=(3.55-3.35)×2×5000=2000(美元)。
第2题:
客户以0.5美元/蒲式耳的权利金买入执行价格为3.35美元/蒲式耳的玉米看涨期货期权,其可以通过再买入执行价格为3.35美元/蒲式耳的玉米看跌期货期权来实现对冲平仓。( )
第3题:
某交易者以260美分/蒲式耳的执行价格卖出10手5月份玉米看涨期权,权利金为16美分/蒲式耳,与此同时买入20手执行价格为270美分/蒲式耳的5月份玉米看涨期权,权利金为9美分/蒲式耳,再卖出10手执行价格为280美分/蒲式耳的5月份玉米看涨期权,权利金为4美分/蒲式耳。这种卖出蝶式套利的最大可能亏损是( )美分/蒲式耳。
A.4
B.6
C.8
D.10
该策略是一种买入蝶式套利(看涨期权)的操作,它需要支付一个初始的净权利金为16-9-9+4=2(美分/蒲式耳)。卖出蝶式套利(看涨期权)的最大可能亏损为:270-260-2=8(美分/蒲式耳)。
第4题:
第5题:
客户以0.5美元/蒲式耳的权利金买人执行价格为3.35美元/蒲式耳的玉米看涨期货期权,其可以通过再买入执行价格为3.35美元/蒲式耳的玉米看跌期货期权来实现对冲平仓。( )
第6题:
CME集团的玉米期货看跌期权,执行价格为435美分/蒲式耳、权利金为20'3美分/蒲式耳,执行价格相同的玉米期货看涨期权的权利金为40'7美分/蒲式耳,当标的玉米期货合约的价格为475'2美分/蒲式耳时,以上看跌期权的时间价值为( )。
A.20.875美分/蒲式耳
B.20.375美分/蒲式耳
C.0.375美分/蒲式耳
D.0.875美分/蒲式耳
第7题:
客户以0.5美元/蒲式耳的权利金买人执行价格为3.35美元/蒲式耳的玉米看涨期货期权,他可以通过再买入执行价格为3.35美元/蒲式耳的玉米看跌期货期权来实现对冲平仓。( )
第8题:
某玉米看涨期权合约中的执行价格为3.50美元/蒲式耳,而当时玉米期货合约价格为3.60美元/蒲式耳,则该期权肯定为( )。
A.实值期权
B.虚值期权
C.两平期权
D.欧式期权
该看涨期权的执行价格低于当时的期货合约价格,则该期权属于实值期权。
第9题:
第10题: