什么是持续期缺口管理？

答案：持续期缺口模型是资产负债管理的最主要利率风险管理模型。持续期缺口模型是指银行通过对综合资产负债持续期缺口的调整, 来控制和降低在利率波动的情况下由于总体资产负债配置不当而给银 行带来的风险,以实现银行的绩效目标.

　a、缺点：商业银行某些资产和负债项目的持续期计算较为困难。客户如果提前归还贷款，会扭曲预期现金流量，而活期存款和储蓄存款的现金流量则更难以准确地确定。很难控制商业银行的持续期缺口为零。计算银行资产和负债类组合的持续期是一项繁重的工作。除了零息票证券，一次性付息贷款和国库券之类的金融工具的持续期等于它们的到期日，其他证券的持续期小于它们的到期日，因此计算量非常之大。而对这些资产和负债的调整也是有所限制的。持续期缺口模型假设利率是稳定的，但在现实中利率的波动性却是非常频繁的。

  b、优点：久期缺口模型的真正价值在于它把资产负债管理的重点集中在更加广泛的利率风险上，使银行管理者能准确估计利率变化对银行资产负债价值及银行净值的影响程度。因此，与利率敏感资金缺口模型相比，久期是一种衡量资产或负债的利率敏感程度的更为全面且更为精确的方法，久期缺口模型比利率敏感资金缺口模型在利率风险管理方面更具有精确性。此外，久期缺口模型能把不同利率的各种金融产品进行比较，从而提供计算上的便利、降低成本。尽管相对于利率敏感资金缺口模型，久期缺口模型在利率风险管理方面更具优越性。